공대생의 가치투자

요즘 메타버스 테마가 아주 핫합니다. 불과 1년 전에 비해 10배가량 오른 모습인데요, 이 메타버스가 무엇인지 살펴보고, 메타버스 관련주 중 대장주라고 할 수 있는 자이언트스텝의 사업 내용에 대해 간략히 살펴보겠습니다. 기업 개요 (2021년 11월 18일 종가 기준) 주가 159,900원 시가총액 1조 5440억원 PER - PBR 52.29배 자이언트스텝은 적자기업입니다. 코스닥의 경우 4년 연속 영업손실을 기록하면 관리종목에 들어가며, 5년째에도 영업손실을 기록하면 상장폐지 심사에 들어가게 됩니다. 당사는 지난 3년 간 영업손실을 냈기 때문에 올해 또 영업손실을 낸다면 관리종목에 들어가게 됩니다. 내년에는 영업이익을 낼 것으로 예상되긴 하나, 혹시 영업손실이 난다면 상장폐지되니 주의할 필요는 있겠습..

코로나19 사태를 겪으며 IT 기술의 영향력이 커지고 있습니다. 여기에 구조적인 저출산 문제로 인해 노동력은 꾸준히 감소할 예정입니다. 이런 상황에서 AI 기술이 발전하고, 제조업 분야에 이를 적용하는 사례가 크게 증가하고 있습니다. 이른바 스마트 팩토리라는 것인데요, 오늘은 스마트 팩토리와 더불어 이를 주 사업으로 영위하는 포스코 ICT에 대해서도 알아보겠습니다. 기업 개요 (2021년 11월 15일 종가 기준) 주가 6,570원 시가총액 9,989억원 PER - PBR 2.9배 특이한 점은 당기순손실이 나서 PER이 없다는 점입니다. 과거부터 보면 매출은 9000억 원 정도에서 정체되었고, 영업이익과 당기순이익도 신통치 않습니다. 2018년에도 당기순손실이 났는데, 올해(2021년)도 적자 전환했습니..

기업 개요 (2021년 11월 11일 종가 기준) 주가 126,000원 시가총액 4,909억원 PER 8.13배 PBR 0.58배 업종 및 지배구조 아세아시멘트는 모회사로 아세아(주)가 있으며, 시멘트, 레미콘의 제조 판매업 등을 영위하고 있습니다. 아세아 계열회사 총 19개사 중 아세아시멘트의 연결재무제표에 포함된 종속회사는 8개사이며, 이들을 통해 시멘트 사업(한라시멘트, 아세아산업개발 등), 창업투자업(우신벤처투자), 비철금속제련업, 영농업을 진행하고 있습니다. 2021년 상반기 기준으로 시멘트 사업의 당기순이익은 55억, 기타사업의 당기순이익은 4억입니다. 따라서 본 글에서는 레미콘을 포함하여 시멘트 사업에 대해서만 다루겠습니다. 시멘트 업종은 후에 자세히 다루겠지만 소수 기업이 과점한 상태입니다..

기업 개요 (2021년 11월 8일 종가 기준) 주가 13,350원 시가총액 9조 7196억원 PER 4.67배 PBR 0.39배 업종 및 지배구조 우리금융지주는 금융지주회사법 및 관련 법령 등에 근거를 갖는 금융지주회사입니다. 우리금융그룹은 (2021년 6월 반기보고서 기준) 우리금융지주를 모회사로 두고 12개의 자회사와 15개의 손자회사를 포함하여 (모회사 포함) 총 28개의 계열사를 갖고 있습니다. 이중 상장회사는 우리금융지주, 우리종금, 인도네시아 우리소다라은행 총 3개 회사입니다. (우리금융캐피탈은 올해 8월 완전자회사 편입과 함께 상장 폐지되었습니다.) 우리금융지주는 주요 종속회사를 통해 다양한 산업을 영위하고 있습니다. 아래 사업보고서 분석에서 다루겠지만 위 사업들 중 은행업이 가장 중요합니..

기업 개요 (2021년 11월 7일 기준) 주가 285,000원 시가총액 24조 8482억원 PER 6.44배 PBR 0.46배 지배구조 포스코는 기본적으로 국내 34개, 해외 132개의 회사를 연결대상 종속회사로 두고 있습니다. 이 중 상장되어있는 주요 회사들의 보유지분은 다음과 같습니다. (보유지분, 해당 기업 시가총액) 포스코강판 (56.87%, 3402억원) 포스코인터내셔널 (62.91%, 2조 5415억원) 포스코 ICT (65.38%, 1조 110억원) 포스코케미칼 (59.72%, 11조 5805억원) 포스코엠텍 (48.85%, 3377억원) 지분율에 시가총액을 곱해서 다 더하면 9조 5342억원입니다. POSCO의 시가총액이 약 25조인데 이 중 40%는 자회사의 지분가치로 설명이 됩니다. ..

목차 본 글은 나이스정보통신(036800)에 대해 분석한 글입니다. 요약 -> 기업 소개 -> 설명 -> 밸류에이션 순으로 구성되어 있습니다. 바쁘신 분들은 요약만 보고 가시면 되고, 각 투자포인트나 리스크에 대한 근거가 궁금하신 분은 설명 부분에 적어두었으니 참조하시면 됩니다. 회사에 대한 전반적인 내용은 기업 소개 부분에 정리해 두었습니다. 요약 투자포인트 1. 오프라인 VAN의 반등 기대 2. 온라인 VAN과 PG의 높은 성장 리스크요인 1. 신용카드 수수료 인하 정책 기업 소개 잘 모르는 곳에 투자하지 마라 - 워런 버핏 이 회사가 어떤 사업을 영위하고 있는지를 알아야 매출 구조도 이해하고 향후 성장성에 대해서도 논할 수 있겠죠? 공시 자료를 바탕으로 최대한 간단하게 정리를 해 보았으니 가벼운 마..